퀀트 전략 설계법 (초보자, 지표활용, 백테스트)
퀀트 투자를 성공적으로 수행하기 위해서는 단순히 데이터를 보는 것을 넘어서, 자신만의 전략을 설계하고 지속적으로 검증하는 과정이 필요합니다. 특히 초보자라면 복잡한 알고리즘보다는 기본적인 지표를 이해하고 백테스트를 통해 전략을 반복 개선하는 것이 중요하죠. 이 글에서는 퀀트 전략 설계의 기본 원리부터 지표 활용법, 그리고 실전 백테스트 절차까지 체계적으로 소개합니다.
초보자가 시작하는 퀀트 전략 설계의 원리
퀀트 전략이란 말 그대로 ‘숫자’와 ‘조건’을 이용해 투자의 기준을 만드는 것입니다. 초보자 입장에서 퀀트 전략 설계는 어렵게 느껴질 수 있으나, 기본 개념은 단순합니다. 어떤 조건을 만족하는 종목을 선별하고, 정해진 규칙에 따라 매매하는 로직을 만드는 것이 핵심입니다. 전략 설계의 기본 구조는 다음과 같습니다
1. 투자 목적 설정: 수익률 극대화, 변동성 최소화 등
2. 선별 조건 정의: PER, PBR, ROE 등 지표 활용
3. 포트폴리오 구성 규칙 설정: 종목 수, 리밸런싱 주기
4. 매매 조건 정의: 매수/매도 타이밍, 손절/익절 기준
5. 성과 측정 방법 설정: 수익률, MDD, 샤프지수 등
초보자는 먼저 단순한 목표를 설정하고, 이를 달성하기 위한 조건을 하나씩 조합해보는 방식으로 접근하면 좋습니다. 예를 들어 "저PBR 고ROE 종목 중 상위 5개 종목을 매월 리밸런싱" 같은 전략은 직관적이고 실행하기도 쉽습니다.
또한 퀀트 전략은 일관성과 반복성이 중요합니다. 감정이 배제된 로직 중심의 투자가 가능한 구조로 설계하는 것이 장기적인 성공의 관건입니다.
퀀트 전략에 꼭 필요한 핵심 지표 활용법
효과적인 전략을 설계하기 위해서는 다양한 재무 및 기술 지표를 이해하고 조합하는 능력이 필요합니다. 초보자라면 다음과 같은 대표 지표부터 숙지하는 것이 좋습니다
가치지표(Value Indicators)
- PER: 주가가 이익 대비 어느 정도인지 판단 - PBR: 자산 대비 주가 수준
- ROE: 자본 대비 이익률
수익성/안정성 지표
- 영업이익률: 매출 대비 영업이익 비율
- 부채비율: 재무 건전성 판단
기술적 지표(선택)
- 이동평균선(MA): 주가 추세 확인
- 모멘텀: 최근 수익률 기반 추세 측정
이러한 지표들은 투자 목적에 맞춰 조합해야 합니다.
예를 들어, ‘안정적인 장기수익’을 원한다면 ‘낮은 PBR + 높은 ROE + 낮은 부채비율’ 조합이 효과적일 수 있습니다.
초보자는 퀀트 전략 초안을 작성할 때 구글 시트, 네이버 증권, 인베스팅닷컴 등에서 지표를 수집해 조건 필터링하는 연습을 해보는 것이 좋습니다.
전략의 성능은 지표의 조합과 타이밍에 따라 큰 차이를 만들기 때문입니다.
백테스트로 전략 성과 검증하는 실전 절차
아무리 좋아 보이는 전략도 실제로 수익이 나는지 검증해보지 않으면 의미가 없습니다. 이를 위한 핵심 도구가 바로 백테스트입니다. 백테스트란 과거 데이터를 이용해 해당 전략을 적용했을 때 어떤 결과가 나왔는지 확인하는 과정입니다.
실전 백테스트는 다음과 같은 순서로 진행됩니다
1. 전략 조건 입력: 사용 지표, 종목 수, 리밸런싱 주기 등
2. 기간 설정: 5년~10년 정도의 충분한 기간이 이상적
3. 성과 지표 확인:
- 누적 수익률
- 연평균 수익률(CAGR)
- 최대 낙폭(MDD)
- 샤프지수
4. 시장 비교 분석: 동일 기간의 KOSPI나 S&P500과 비교
5. 전략 수정 및 반복 테스트
예를 들어, ‘저PER + 고ROE + 리밸런싱 월 1회’ 전략을 알파퀀트나 퀀트로 같은 플랫폼에 입력하면, 과거 성과 그래프와 주요 지표를 자동으로 확인할 수 있습니다.
또한 엑셀을 이용해서 수동 백테스트도 가능합니다. 일정 기간마다 조건에 맞는 종목을 수집하고 수익률을 직접 계산해보는 방식입니다.
중요한 것은 백테스트 결과에 맹신하지 말고, 결과를 바탕으로 조건을 유연하게 수정하며 전략을 개선해나가는 태도입니다. 퀀트는 ‘설계 → 테스트 → 개선’의 반복입니다.
퀀트 전략 설계는 초보자에게도 충분히 도전 가능한 영역입니다. 핵심 지표를 조합해 자신만의 로직을 만들고, 백테스트를 통해 실전에서 검증하며 개선해 나가는 반복이 성공 투자의 핵심입니다. 오늘부터 간단한 전략을 직접 설계하고, 무료 백테스트 툴을 통해 첫 테스트를 실행해보세요. 꾸준한 퀀트 전략 구축이 장기 수익의 기반이 됩니다.